此网站使用cookies:为了继续浏览本网站,您需同意我们对Cookies的使用。 该政策


学习中心

分析类型

交易CFDs和外汇可能会使您遭受重大损失

分析类型


分析类型

技术分析是指基于图表的模型,用于分析和预测金融市场的未来价值。它可以应用于股票、大宗商品或外汇,通常基于一系列先前的价格波动。正如任何其他预测一样,技术分析只是一种预测,并未提供未来的确切价格水平。在可预见的未来,它更像是一种“可能”的结果,而不是“确定”的结果,它由一系列反映价格随时间变化的图表来完成。

众所周知,道琼斯公司联合创始人查尔斯·陶氏为现代技术分析奠定了基础。在他提出的各种定理中,最知名的三个是:

市场价格反映一切信息

价格以趋势方式演变

历史会重演


市场价格反映一切信息

该定理代表了半强型有效市场和强型有效市场形式。技术分析师认为,任何资产或货币的当前价格都反映了所有可用信息;因此,当前价格代表公允价值,因此应构成所有分析的基础。市场价格受到投资者、对冲基金、银行、交易员、投资组合经理、买方分析师、卖方分析师、市场策略师、技术分析师、基本面分析师、内部人士等几乎所有市场参与者的情绪累积信息的影响。因此,从技术分析来看,资产价格反映了足够信息供人们交易。


价格以趋势方式演变

虽然市场参与者同意价格和投资者的情绪往往是随机的,但他们也形成一些模式,例如市场会向一个方向形成趋势或陷入价格区间。交易者也将按照过去的买入价买入,并按过去的卖出价卖出,这些价位在图表上清晰可见,可用于制定新的交易策略。


历史会重演

因为货币价格会反映一切信息,技术分析交易者认为,技术分析师没有必要确切知道价格上涨或下跌的原因。重要的是“正在发生的事情”,例如市场呈趋势发展或出现横盘,而为什么会发生则没那么重要。


基本面分析

基本面分析是一种更传统的交易市场方式,并试图预测未来价格。它代表了可能影响金融市场的全球经济事件的影响。其中包括重要的经济数据发布、政治新闻、公司业绩、央行政策会议或国际货币基金组织、世界银行等有影响力的组织的重大公告。

对任何市场进行基本面分析背后的依据是,如果一个国家或公司在经济上表现良好,本国货币或股票应该会走强,否则走弱。这是因为任何国家或公司的经济健康决定了外国直接投资(FDI)和企业的流动性,外国人必须购买一个国家的货币才能在该国投资或开展业务。

例如,欧元区经济表现良好,相对于其他货币而言,由于市场需求增加,欧元(EUR)将会走强。为应对强劲增长和高通胀,央行通常会上调其主要利率以抑制通胀并降低经济增速。较高的利率往往会吸引外国交易者和投资者,因此,他们购买欧元(EUR)以利用欧元区相对较高的利率。


影响外汇交易的主要经济数据

下面我们将介绍推动外汇价格波动的一些最重要的经济数据。这些是常用的概念,而且很关键,外汇交易者需要了解。


国内生产总值(GDP)

GDP是衡量一个国家经济表现的最重要指标之一。事实上,它是衡量任一国家经济状况的默认指标。美国GDP报告于美国东部时间每季度最后一天上午8:30公布,反映上一季度的经济活动。根据定义,它是报告的季度内国内经济中生产的所有商品和服务的货币总价值。GDP增长速度颇受交易者关注,因为会被用来比较国与国之间的差距。


贸易差额

它衡量一个国家有形商品和服务的出口和进口之间的差异。如果日本或美国等任何国家出口的商品多于进口商品,则对其货币的影响是积极的,否则消极。

出口高于进口表明贸易顺差,而进口高于出口表明贸易逆差。


消费者价格指数(CPI),通货膨胀

这反映的是一揽子消费品和服务每月成本的变化,是衡量一个国家通胀趋势的最值得信赖的且最广泛使用的指标。美国通胀报告于美国东部时间每月15日上午8:30公布。这个数字显示了一个月和一年内通货膨胀率的上升幅度。通胀报告对于货币很重要,因为中央银行试图通过操纵利率和货币供应来控制通胀。


就业指标,例如美国非农就业人数(NFP)

这包括与劳动力市场相关的所有数据,失业率是决定一个国家经济健康状况和未来通胀压力的最重要指标。在同一份报告中,交易员还观察新增就业岗位的数量,以及劳动力市场通胀指标(如“美国平均时薪“或薪资增速)。


利率

外汇市场主要受到各国之间利率差异的推动,因此所有市场参与者都密切关注中央银行。例如,如果银行A的利率为10%,而银行B的利率为5%,那如果只考虑利率因素,交易员可能更愿意将他们的钱存入A银行而不是B银行。同样的逻辑也适用于外汇交易;交易者将通过借入低收益货币来投资高收益货币,这种交易策略被称为套息交易。


情绪分析

市场情绪

简而言之,市场情绪是投资者在投资相关市场时的情绪或持有的投机性头寸。

历史表明,当市场呈现趋势时,散户投资者往往会反向交易。这意味着,如果趋势向上,散户投资者往往会转为净空头。然而,如果市场趋势向下,散户投资者往往会转为净多头。因此,情绪指标是验证市场趋势和突破的有用工具。

另一方面,当市场受限于区间时,散户投资者往往会做对走势。这意味着如果市场受限于区间,并且价格徘徊在主要阻力位附近,散户投资者会转为净空头,那么这往往指向该货币对或其他资产将出现下跌。


开通模拟账户

即刻在无风险环境中磨练交易技巧。

开始交易

进入全球市场,交易丰富多样的产品

开通真实账户
交易CFDs和外汇可能会使您遭受重大损失